O euro digital, em síntese
O euro digital será uma moeda do banco central em formato digital, emitida pelo Banco Central Europeu para utilização nos pagamentos de retalho, a par do numerário.
O que é o euro digital?
O euro digital é o projeto da UE para introduzir uma forma digital de numerário. Será uma moeda do banco central em formato digital, emitida pelo Banco Central Europeu (BCE), que poderá ser utilizada por todos os cidadãos na área do euro.
O euro digital virá complementar – e não substituir – as notas e moedas. Dará às pessoas uma opção adicional para fazerem pagamentos, sem deixar de ter o numerário como meio de pagamento.
Moeda pública vs. moeda privada
Para compreender como funciona o euro digital, é importante fazer a distinção entre «moeda do banco central» e «moeda privada».
A moeda do banco central é uma moeda pública na medida em que é emitida por um banco central e, como tal, representa um «bem público». De momento, está disponível ao público principalmente sob a forma de notas e moedas utilizadas para pagamentos em numerário.
A moeda privada é criada por bancos comerciais. Inclui o dinheiro depositado em contas bancárias e utilizado para pagamentos do dia-a-dia, como pagamentos com cartão ou transferências em linha. Na vida quotidiana, as pessoas convertem regularmente moeda privada em moeda pública (por exemplo, quando levantam dinheiro) e vice-versa.
Principais características do euro digital
É complementar ao numerário
O euro digital será um complemento do numerário, e não um substituto.
É uma forma pública de moeda digital
O euro digital será emitido pelo BCE, tal como o numerário.
É aceite em toda a área do euro
Os cidadãos poderão utilizar o euro digital em toda a área do euro, nas lojas e junto de vendedores que aceitem pagamentos digitais.
É de acesso básico gratuito
Os serviços básicos, como a posse, o envio e a receção de euros digitais, serão gratuitos para os consumidores.
É apoiado pelo Banco Central Europeu
O BCE garantirá o valor do euro digital, da mesma forma que garante o valor do numerário. O euro digital não será uma criptomoeda.
Está disponível fora de linha
Os cidadãos poderão utilizar o euro digital tanto em linha como fora de linha, sendo possível fazer pagamentos mesmo sem uma ligação à Internet.
Oferece um elevado grau de privacidade
O euro digital proporcionará um elevado nível de privacidade para os pagamentos, sem deixar de cumprir as regras da UE em matéria de prevenção de fraude e branqueamento de capitais.
Impulsiona a inovação
O euro digital impulsionará a inovação e apoiará a digitalização da economia europeia.
Porque precisamos do euro digital?
A introdução do euro digital é necessária para assegurar que o euro continua a adaptar-se à evolução das preferências de pagamento das pessoas e para reforçar a autonomia estratégica da área do euro.
Adaptação aos pagamentos digitais
Embora o numerário continue a ser o método de pagamento mais utilizado na Europa, na área do euro as pessoas recorrem cada vez mais a cartões, aplicações móveis e pagamentos em linha.
Atualmente, a moeda do banco central só existe em formato físico (notas e moedas) e não pode ser utilizada diretamente para fazer pagamentos digitais no dia-a-dia. O euro digital colmatará essa lacuna, dando a toda a gente a opção de pagar digitalmente com uma moeda pública que seja apoiada pelo BCE e esteja disponível a par do numerário.
Operações de compra de bens e serviços na área do euro
Reforçar a autonomia estratégica aberta da Europa
Os pagamentos digitais na área do euro são fragmentados. Muitos países (13 em 20) recorrem principalmente a sistemas internacionais de pagamento com cartões para os pagamentos com cartão. Consequentemente, os pagamentos digitais em euros são muitas vezes processados através de infraestruturas não europeias, sendo os dados conexos armazenados num país terceiro, e as comissões são fixadas de acordo com condições comerciais definidas fora da UE.
O euro digital oferecerá uma solução de pagamento pan-europeia, disponível em toda a área do euro, sob governação europeia e gerida por prestadores europeus. Reforçará a resiliência do sistema de pagamentos da área do euro e dará às pessoas uma opção de pagamento digital europeia, a par das soluções privadas existentes.
Como funcionará o euro digital?
O euro digital será concebido de modo a ser fácil de utilizar e familiar, à imagem de outras soluções de pagamento digital.
Os cidadãos poderão aceder ao euro digital através de uma conta em euros digitais específica ou de uma carteira digital, disponibilizadas pelo seu banco ou por outro intermediário. A criação e utilização de uma carteira básica em euros digitais será gratuita.
Com uma conta em euros digitais e a sua carteira digital, consoante o caso, as pessoas poderão:
- fazer pagamentos em lojas, tanto físicas como em linha
- fazer pagamentos entre particulares, por exemplo, enviar dinheiro a amigos ou familiares
- utilizar o euro digital em linha e fora de linha, mesmo sem ligação à Internet
A fim de salvaguardar a estabilidade financeira, haverá limites para o montante em euros digitais que as pessoas poderão deter na sua carteira digital. Esses limites garantirão que o euro digital seja utilizado principalmente como meio de pagamento e não como reserva de valor, e ajudarão a prevenir riscos para a estabilidade financeira.
Qual é a diferença entre o euro digital e os cartões ou aplicações de pagamentos móveis?
O euro digital não vem substituir os cartões ou as aplicações de pagamentos móveis; vem complementá-los, oferecendo uma forma adicional de pagamento digital.
Atualmente, muitos pagamentos digitais realizados na área do euro dependem de sistemas de pagamento operados fora da UE. Quando estes sistemas são utilizados, os pagamentos efetuados em euros podem ser processados através de infraestruturas de países terceiros antes de chegarem ao vendedor, o que significa que há fluxos de pagamento significativos e comissões conexas, bem como dados pessoais das transações, que são tratados por prestadores de serviços não europeus.
Com o euro digital, os pagamentos serão processados na UE. O euro digital será uma moeda «pública» emitida pelo BCE, a instituição que emite e salvaguarda o euro. O euro digital permitirá às pessoas pagar de forma digital utilizando uma moeda do banco central, em toda a área do euro, oferecendo uma solução de pagamento europeia única que estará disponível em todos os países da área do euro.
Já os cartões de débito e de crédito e as aplicações de pagamentos móveis dependem de moeda privada emitida por bancos comerciais e funcionam através de sistemas de pagamento privados, que muitas vezes implicam o pagamento de comissões.
Qual é a diferença entre o euro digital e os criptoativos?
O euro digital não será um criptoativo.
Tal como acontece com o numerário, o euro digital será apoiado pelo BCE, a instituição que emite e salvaguarda o euro. É uma moeda que terá sempre o seu valor nominal: um euro digital terá sempre o mesmo valor que uma moeda de um euro.
Em contrapartida, os criptoativos (por exemplo, as criptomoedas) não são apoiados nem geridos por uma autoridade central. O seu valor pode flutuar de forma significativa, o que os torna arriscados e instáveis. Além disso, não há qualquer garantia de que os criptoativos possam ser trocados por numerário ou utilizados como meio de pagamento quando necessário.
Processo legislativo para a introdução do euro digital
Em junho de 2023, a Comissão apresentou o Pacote Moeda Única, que inclui uma proposta que estabelece o quadro jurídico para a eventual introdução do euro digital, bem como uma proposta complementar relativa à sua eventual distribuição por prestadores de serviços de pagamento constituídos em Estados-Membros cuja moeda não é o euro.
Em 19 de dezembro de 2025, o Conselho adotou a sua posição sobre as principais propostas para reforçar a moeda do euro através da introdução do euro digital. Agora que definiu a sua posição, o Conselho pode encetar negociações com o Parlamento Europeu.
Depois de a proposta relativa ao estabelecimento do quadro jurídico ser adotada pelo Parlamento Europeu e pelo Conselho, caberá, em última análise, ao BCE decidir sobre a emissão do euro digital. Recentemente, o BCE indicou que o euro digital poderia estar operacional em 2029.
Proposta relativa ao acesso ao numerário
O Pacote Moeda Única inclui também uma proposta relativa ao reforço do curso legal das notas e moedas, o que significa que as notas e moedas de euro têm, de um modo geral, de estar disponíveis e ser aceites para pagar serviços e bens e liquidar dívidas, sob reserva de exceções bem definidas e devidamente controladas.
Em 19 de dezembro de 2025, o Conselho definiu a sua posição com vista a clarificar estas regras, incluindo a forma como se articulam com o euro digital, a fim de assegurar a coerência entre as duas formas de moeda do banco central. As principais disposições da proposta visam:
- salvaguardar a aceitação de numerário como método de pagamento em toda a área do euro
- assegurar que as pessoas tenham acesso ao numerário e possam escolher livremente o método de pagamento que mais lhes convém
Finança digital
O papel internacional do euro
União Económica e Monetária
Última revisão: 10 de dezembro de 2025